La morosidad de las familias bajó a 12,8% en agosto y cortó la escalada que venía desde enero

El atraso de los hogares con los bancos dejó de crecer. En agosto la morosidad de las familias quedó en 12,8%, 0,13 puntos por debajo del 12,9% que había marcado julio, según el Informe sobre Bancos que difundió este viernes el Banco Central. La merma es chica, pero interrumpe una serie que venía en alza desde enero, cuando el indicador estaba en 10,3%. La escalada previa la empujaron dos fuerzas que el propio sistema financiero viene señalando: la pérdida de poder de compra y el encarecimiento de las tasas.

Qué mide el 12,8% y qué deja afuera

El número pesa los créditos en situación irregular dentro de la cartera de los hogares —tarjetas de crédito y préstamos personales—, no la cantidad de personas con deudas atrasadas. Ese otro recorte da bastante más alto. Si se suman las entidades que no son bancos tradicionales, la consultora Analytica calculó una mora de 18,5%, con el 27,3% de los deudores en situación irregular: 5,72 millones de personas. La misma consultora estimó que la cartera de crédito de las familias creció 0,1% mensual en términos reales mientras el saldo irregular se contrajo 1,1%, la primera reducción en más de dos años.

Las empresas se mueven en sentido contrario

El informe oficial muestra las dos puntas yendo para lados distintos. El ratio de irregularidad de todo el crédito al sector privado pasó de 7,73% a 7,75%, y el atraso de las empresas subió a 3,8%, 0,18 puntos más que en julio. El stock, en cambio, siguió creciendo. El total prestado al sector privado avanzó 0,7% real en el mes: 0,5% en los pesos y 1,9% en la moneda extranjera. Lo que se financió a empresas trepó 1,3% real. Esa foto de agosto no choca con lo que después mostró septiembre en un segmento puntual, donde el crédito al consumo volvió a caer pese a la baja de tasas.

Cuánto pesa la deuda en el presupuesto familiar

Un trabajo de EcoGo calculó que los saldos deudores equivalen a 1,4 ingresos mensuales, unos 2,5 millones de pesos por familia en promedio, y aclaró que la cuenta sólo toma préstamos para consumo: sumar hipotecarios y prendarios duplicaría esa cifra. Desde el Gobierno y desde los bancos sostienen que la mora ya tocó techo, en parte por los planes de pago: hasta agosto 392.000 deudores refinanciaron saldos impagos, el 3,58% de los créditos vigentes, por cerca de 3 billones de pesos.

Otro dato del informe se mueve sin ruido: los créditos hipotecarios sumaron 3.042 nuevos tomadores en agosto, tercer mes consecutivo de aumento, y 32.476 en los últimos doce meses. Para los hogares del norte el telón de fondo sigue siendo más caro que el promedio: esta semana se conoció que la inflación acumulada del NOA llegó al 24,6%, por encima del índice nacional.